Спад на мировом рынке стали охватил во второй половине мая все основные регионы и сектора. Из-за неоправданного расширения объемов выпуска в марте-апреле практически повсеместно наблюдается перепроизводство сталепродукции. В то же время, спрос ослабевает под воздействием как неблагоприятной экономической ситуации, так и объективных сезонных факторов. Судя по всему, падение котировок будет продолжаться и в ближайшие несколько недель. Чтобы стабилизировать рынок, металлургам, очевидно, придется приступить к выводу из строя избыточных мощностей.
Полуфабрикаты
Стоимость заготовок на Ближнем Востоке пошла вниз вследствие общего ослабления регионального рынка длинномерного проката. По данным трейдеров, у покупателей есть интерес к приобретению полуфабрикатов, однако они категорически настаивают на уменьшении котировок, по меньшей мере, на $20/т по сравнению с началом мая. Так как в регионе начинается сезонный спад, поставщикам приходится идти на уступки.
Турецкие компании во второй половине мая снизили экспортные котировки на заготовки до $600-610/т, FOB по сравнению с $620-630/т двумя неделями ранее. Это дало возможность возобновить поставки полуфабрикатов в Египет и Саудовскую Аравию. Производители из СНГ изначально выставляли предложения на продажу июньской заготовки по $590-600/т, FOB, но, по словам наблюдателей, реальные сделки могут заключаться по ценам, как минимум, на $10/т ниже этого уровня.
Спад на рынке заготовок наблюдается и в странах Восточной Азии, где в преддверии начала сезона дождей дешевеют также металлолом и арматура. Кроме того, японские производители длинномерного проката, столкнувшиеся с падением сбыта на внутреннем рынке, возобновили поставки в Корею по демпинговым ценам, предлагая заготовки всего по $605-615/т, CFR. В целом уровень котировок в регионе находится в пределах $640-650/т, CFR. Спросом пользуется, в основном, российская, корейская и тайванская продукция, тогда как заготовка из Малайзии по $650-660/т, FOB интереса не вызывает. По мнению аналитиков, в июне понижение цен продолжится, хотя вряд ли спад будет очень глубоким. Поддержку региональному рынку будет оказывать, прежде всего, Индонезия, где импорт лома, судя по всему, приостановлен надолго.
Азиатские покупатели товарных слябов также требуют уступок от поставщиков. Если в начале мая стоимость этой продукции в регионе достигала $620/т, CFR, то теперь прокатчики готовы покупать ее не дороже $600/т, CFR. В то же время, бразильские экспортеры, наоборот, подняли в мае котировки на $20-30/т из-за ограничения объема предложения полуфабрикатов после остановки на ремонт доменной печи на заводе Arcelor Mittal Tubarao. Меткомпании из СНГ предлагают слябы на экспорт по $550-560/т, FOB, но о заключении сделок пока не сообщалось. Возможно, металлургам придется еще немного скинуть цены.
Конструкционная сталь
До Рамадана еще два месяца, но, по словам ближневосточных трейдеров, такое впечатление, будто он уже наступил. Большинство участников регионального рынка игнорируют предложения поставщиков, подталкивая их к новым ценовым уступкам. Спрос на длинномерный прокат в регионе слабый, а, учитывая наступающее лето, рассчитывать на его расширение в ближайшем будущем не приходится.
Турецкие компании во второй половине мая были вынуждены сбавить экспортные котировки на арматуру до $650/т, FOB. Однако потребители заявляют, что готовы возобновить закупки только при условии понижения до $630-635/т, FOB. В принципе, снижение курса лиры к доллару позволяет турецким металлургам подобные уступки. Внутренние цены на арматуру в стране уже опустились до $635-655/т, EXW в долларовом эквиваленте.
Параллельно с турецкой продукцией дешевеет и длинномерный прокат из СНГ. Некоторые компании предлагают арматуру в июне по $625-635/т, FOB, хотя поступают предложения и из расчета более $640/т, FOB. При этом экспортерам из СНГ приходится конкурировать не только с турками, но и с европейскими компаниями. Благодаря падению курса евро до самого низкого уровня более чем за полтора года испанские и итальянские мини-заводы смогли понизить котировки в долларовом эквиваленте до $640-645/т, FOB. В странах Леванта их продукция оказывается даже дешевле украинской.
В самой Европе произошло выравнивание внутренних цен на длинномерный прокат. В то время как на юге котировки на арматуру остаются в интервале 500-510 евро/т, EXW, в Германии и странах Центральной Европы низкий спрос и ожесточенная конкуренция между поставщиками из разных стран привела к удешевлению арматуры до 500-520 евро/т CPT. По данным трейдеров, складские запасы конструкционной стали в Европе находятся на минимальном уровне, так что видимый спрос примерно соответствует реальному уровню потребления. Однако из-за тяжелейшего кризиса в строительной отрасли этот уровень очень низкий. В Восточной Азии спрос на длинномерный прокат сокращается в связи с начинающимся сезоном дождей. Региональные котировки идут вниз, чему в немалой степени способствуют агрессивные действия китайских компаний, сбрасывающих на внешние рынки избыток продукции. Цены на китайскую катанку в итоге упали до $630-635/т, CFR по сравнению с $640-650/т, CFR в начале мая. Кроме того, демпинговые поставки арматуры в Корею по $640-650/т, CFR осуществляют японские компании.
Листовая сталь
Котировки на плоский прокат по всему миру постепенно снижаются вследствие избытка предложения. В Восточной Азии этот процесс возглавляют китайские и российские компании, согласившиеся на условия покупателей и сократившие котировки на горячекатаные рулоны до $620-630/т, FOB и $625-640/т, CFR соответственно. В середине мая некоторые вьетнамские покупатели заявляли, что готовы возобновить сделки только после снижения цены до $600-610/т, CFR, однако, похоже, что их вполне устроила и нынешняя стоимость продукции.
В то же время, японские, корейские и тайванские компании пока не идут на уступки, предлагая горячекатаные рулоны на экспорт по неизменным с начала мая ценам – $660-680/т, FOB. Однако, по мнению аналитиков, им все-таки придется согласиться на понижение, так как спрос на их продукцию сокращается.
Украинские и российские компании продолжили сокращать стоимость своей продукции. По данным трейдеров, г/к рулоны предлагаются на экспорт в большинство стран по $570-595/т, FOB, и только при поставках в США и Евросоюз можно получить до $605/т, FOB/DAP. Зато удешевление этой продукции позволило снова открыть для украинских поставщиков турецкий рынок. Местные компании все еще пытаются удержать внутренние котировки на горячий прокат на уровне $660-680/т, EXW, а дистрибуторы в ответ приступили к закупкам украинской продукции по $590-600/т, CFR и европейской примерно по $620/т, CFR.
На европейском рынке плоского проката уровень деловой активности стремится к нулю. Обострение политической обстановки в Греции и повышение вероятности ее выхода из еврозоны оказали парализующее воздействие на региональных банкиров и промышленников. К тому же, в условиях снижающихся цен для потребителей нет никакого резона спешить с закупками.
Европейским меткомпаниям, оставшимся со значительными излишками непроданной продукции, пришлось опустить котировки на плоский прокат на 10-30 евро/т по сравнению с началом мая. Цены на г/к рулоны варьируют от менее 500 евро/т, EXW в Италии до около 515-520 евро/т, EXW в странах Центральной Европы. При этом большинство специалистов считают, что спад будет продолжаться, поскольку пока не видят причин для его прекращения.
Специальные сорта стали
После падения цен в первой половине мая на мировом рынке нержавеющей стали установилось относительное равновесие. Металлурги надеются, что, по крайней мере, в первой половине июня им не придется снова опускать котировки, хотя такая опасность, безусловно, есть. Производство нержавеющей стали избыточно в большинстве регионов, а ожидать увеличения спроса в ближайшем будущем не приходится. Ведущие европейские производители нержавеющей стали пока не видят причин для серьезных изменений цен. Финская Outokumpu и германская Inoxum (бывшее подразделение ThyssenKrupp), которые недавно заявили о слиянии, указали июньские базовые цены и доплаты за содержание легирующих элементов практически на том же уровне, что и в мае. В частности, для нержавеющей стали 304 доплата составляет около 1420 евро/т.
Металлолом
Цены на металлолом снижаются на всех основных рынках. Меткомпании, сами столкнувшиеся с удешевлением продукции, оказывают давление на поставщиков сырья, тем более что реальный уровень его потребления уменьшается, а необходимости в срочном пополнении запасов нет. В Турции в последнее время сделки по приобретению лома имеют единичный характер. Покупателей интересуют, в основном, материал А3 из СНГ примерно по $420/т, CFR и европейский HMS №1&2 (80:20), который предлагается по $430/т, CFR и менее. Аналогичный материал американского происхождения не пользуется спросом. При этом ожидается, что закупки будут возобновлены лишь при условии его удешевления до $425-430/т, CFR. Пока американские трейдеры не идут на эти уступки, но в самих США внутренние цены на лом в июне, очевидно, уменьшатся на $10-20/т. Кроме того, американский лом падает в цене в Азии. Стоимость материала HMS №1&2 (80:20) при доставке в контейнерах уже сократилась до $430-435/т, CFR. Китайские компании, ранее приобретавшие крупные партии лома по ценам вплоть до $460/т, CFR, ушли с рынка. По их данным, при нынешних ценах на это сырье в самом Китае импортировать его имеет смысл не более чем по $410-420/т, CFR. (Ugmk.Info/Металл Украины, СНГ, мира)