При всем своем стремлении избежать значительного падения котировок поставщикам товарных слябов в мае пришлось пойти на серьезные уступки. Иного варианта, впрочем, и не было: стоимость горячего проката в Восточной Азии и США упала до самого низкого уровня с осени прошлого года. Кроме того, в последнее время подешевели и сырьевые ресурсы – железная руда и коксующийся уголь.
В наибольшей степени упали за последний месяц цены на латиноамериканскую продукцию. В апреле бразильские производители товарных полуфабрикатов надеялись на подъем котировок на второй квартал до около $520-550/т, FOB. В качестве основного обоснования выступал ограниченный объем предложения данной продукции вследствие сокращения производства на заводах Usiminas и ухода с рынка комбината ArcelorMittal Tubarao, который полностью сконцентрировался на внутрикорпоративных поставках. Однако обвал мирового рынка плоского проката заставил бразильцев все же пойти на попятную. Цены для клиентов в США в начале мая сократились до $460-490/т, FOB, а во второй половине месяца установились на уровне $450-470/т, FOB, т. е. $470-495/т, CFR. Впрочем, американские прокатчики неохотно приобретают эту продукцию дороже $470/т, CFR.
В Восточной Азии консенсус пока не достигнут. В первой половине мая тайванские прокатные компании выставляли встречные предложения на уровне не более $480/т, CFR, что эквивалентно $440/т, FOB для бразильских или мексиканских производителей. Однако подобные условия устраивали только российских металлургов, заключавших сделки из расчета $450-460/т, FOB. Японские и корейские металлурги находились вне рынка, предпочитая продавать не полуфабрикаты, а готовую листовую продукцию.
В середине мая вследствие падения региональных котировок на плоский прокат тайванские прокатчики потребовали снижения цен на слябы еще, как минимум, на $10-20/т. По словам трейдеров, спрос на полуфабрикаты в регионе, безусловно, присутствует, но все упирается в цены. Тайванским компаниям уже пришлось опустить экспортные котировки на горячий прокат до $550/т, FOB и менее, причем, это, скорее всего, не последние уступки. Вследствие этого прокатные компании опасаются заключать сделки по импорту полуфабрикатов. По их мнению, нужно сначала дождаться, когда региональный рынок листовой стали достигнет “дна”, а потом уже делать покупки. По оценкам некоторых аналитиков, в ближайшие несколько недель цены спроса на товарные слябы в Азии могут снизиться до менее $450/т, CFR.
В тоже время, российские и украинские компании сообщают о достаточно благоприятной конъюнктуре в Турции. Стоимость плоского проката в этой стране также сократилась в последнее время, но все же не в такой степени, как в Восточной Азии. Тем не менее, падение цен на российские и украинские горячекатаные рулоны, очевидно, потянет за собой полуфабрикаты. Так что, поставщикам надо быть готовым к новым понижениям.
В целом оборот мирового рынка товарных слябов имеет тенденцию к сокращению. Многие компании предпочитают налаживать внутрикорпоративные вертикальные связи, которые в большинстве случаев себя вполне оправдывают. Например, предпочитают действовать украинские и российские металлургические группы, располагающие прокатными мощностями в Европе. А таиландская Sahaviriya Steel Industries в середине мая сообщила, что ее британское подразделение, поставляющее полуфабрикаты в Таиланд, наконец, вышло на полную плановую мощность – 3,5 млн. т в год. (Rusmet/Металл Украины, СНГ, мира)